Comment activer le trading sur marge des futures ?

Les petits investisseurs résidant dans l'Union Européenne, conformément à la réglementation MiFID, ont besoin d’une autorisation de trading supplémentaire pour le trading sur marge des futures, afin que l’ensemble des liquidités disponibles puisse être utilisé pour répondre aux exigences de marge.

Activation

Dans la section Autorisations de Trading, vous pouvez voir quelles catégories de produits vous êtes déjà autorisé à négocier (actions, options, etc.).
Pour pouvoir trader des futures :
✔ Recherchez la catégorie « Contrats à terme »
✔ Cliquez sur « Demander » pour ajouter les futures
✔ Choisissez les marchés sur lesquels vous souhaitez trader (par ex. Eurex, CME, …)

Bon à savoir

Implémentation

Une fois la demande signée, l’approbation prend généralement 24 heures.

Exigences de marge

1. Les exigences de marge overnight sont utilisées pour le calcul
2. Pour toute exigence de marge supérieure à 50 000 EUR, la partie au-delà de ce seuil est doublée.
   Exemple :
   Si l’exigence de marge standard est de 75 000 EUR, vous aurez besoin de 100 000 EUR de marge :
   (50 000 + (2 × 25 000))
    

Marge

Selon la règle des futures, seules les liquidités affectées au trading de futures sont exposées au risque. Si une perte dépasse ces liquidités (la marge initiale), IB n’exige pas que le client couvre l’excédent de pertes.

Les exigences de marge initiale pour les futures doivent être remplies avec des liquidités disponibles. Cela comprend votre solde de trésorerie positif moins la marge initiale pour d’autres positions ouvertes et n’inclut pas les capitaux propres dans d’autres instruments.

Si votre compte ne dispose pas de suffisamment de liquidités disponibles pour satisfaire à l’exigence de marge initiale, l’ordre est refusé. Notez en particulier que si votre compte présente un prêt sur marge (liquidités négatives), vous ne pouvez pas négocier de futures. Le respect des exigences de marge pour les futures ne peut pas être effectué avec de l’argent emprunté dans le cadre d’un prêt sur marge ; c’est pourquoi IBKR n’augmente pas le prêt sur marge à cette fin.

Notez toutefois que seuls les futures peuvent être liquidés pour couvrir un déficit de marge sur les futures. La couverture par d’autres actifs, comme les actions, est exclue. En revanche, les futures peuvent être liquidés pour couvrir des déficits sur d’autres instruments.

Les clients peuvent choisir d’utiliser non seulement leur garantie initiale déposée, mais aussi l’ensemble de leurs liquidités disponibles comme collatéral pour les positions futures. Cela réduit la probabilité de liquidations, mais implique d’accepter la perte potentielle totale de vos liquidités.

Êtes-vous un trader de futures ?

CONSEIL : Le compte multi-marché n’est pas une solution optimale pour les traders de futures. Si vous négociez plus de 10 contrats futures par mois, il est fortement recommandé de négocier via notre compte futures spécialisé. Ce compte présente plusieurs avantages notables.
 

Avantages

• Cotations tick par tick réelles 
• Exigences de marge nettement plus faibles 
• Graphiques dans toute unité de temps 
• 10 carnets d’ordres ouverts simultanément 
• 20 niveaux de prix dans le carnet d’ordres 
• Time & Sales avec volume d’ordres 
• Chargement rapide des données historiques 
• Chargement illimité des données historiques 
• Le trading basé sur le volume est possible 
• Données étendues pour l’analyse technique* 
   

* Les graphiques de tous les futures expirés sont fusionnés de manière transparente en un seul long graphique. Le compte multi-marché n’offre que des graphiques d’un ou trois mois pour le contrat futures en cours. De tels graphiques sont sans valeur pour les traders qui négocient sur la base de l’analyse technique.
 

Le compte futures spécialisé n’a pas 

• de frais pour l’annulation d’ordres sur Eurex 
• de frais pour la modification d’ordres sur Eurex 
• de frais pour le maintien de positions overnight 
• de commissions mensuelles minimales 
   

Ouvrir un compte futures spécialisé